Salah satu pertanyaan paling umum yang dihadapi pemilik rumah adalah apakah akan melunasi hipotek mereka lebih awal atau memfokuskan upaya mereka untuk menginvestasikan uang ekstra mereka. Setiap opsi memiliki kelebihan dan kekurangannya sendiri, dan ada banyak faktor yang harus Anda pertimbangkan.

Jawaban yang benar tidak akan sama untuk semua orang, membuatnya menjadi keputusan yang lebih sulit. Dalam artikel ini, kami merinci apa yang harus Anda pertimbangkan saat memutuskan rute mana yang harus ditempuh dan apa yang sebenarnya dikatakan matematika.

Apa yang Harus Dipertimbangkan Sebelum Memutuskan

Apakah Anda memperdebatkan apakah akan melunasi hipotek Anda atau berinvestasi dengan uang ekstra Anda? Berikut adalah beberapa faktor terpenting yang harus Anda pertimbangkan:

1. Suku Bunga Hipotek Anda

Tingkat bunga hipotek Anda pada dasarnya adalah harga yang harus dibayar untuk hipotek Anda. Semakin tinggi tingkat Anda, semakin mahal pinjaman Anda. Akibatnya, ini adalah salah satu faktor terpenting untuk dipertimbangkan ketika memutuskan apakah Anda harus melunasi hipotek Anda lebih awal atau berinvestasi.

2. Apresiasi Rumah di Daerah Anda

Saat Anda mempertimbangkan pilihan Anda apakah akan melunasi hipotek atau berinvestasi , seringkali ini tentang menimbang tingkat hipotek Anda terhadap potensi pengembalian investasi Anda . Tetapi penting juga untuk mempertimbangkan seberapa cepat rumah dihargai di daerah Anda. Lagi pula, itu dapat memengaruhi opsi mana yang memiliki hasil terbaik.

3. Tarif Pajak Penghasilan Anda

Baik berinvestasi dan melunasi hipotek Anda memiliki manfaat pajak. Bunga yang Anda bayarkan untuk hipotek Anda dapat dikurangkan dari pajak. Tapi begitu juga kontribusi ke banyak rekening pensiun. Bergantung pada tarif pajak penghasilan Anda, mungkin bermanfaat untuk menggabungkan dua manfaat pajak selama bertahun-tahun.

4. Ekspektasi Inflasi

The Federal Reserve memiliki tingkat inflasi target 2% per tahun. Dan agar kekayaan Anda tumbuh, pengembalian Anda harus melebihi tingkat inflasi setiap tahun.

Inflasi cenderung menguntungkan Anda dalam hal melunasi utang. Itu karena pokok yang Anda bayar kembali beberapa dekade kemudian bernilai kurang dari jumlah yang sama yang Anda pinjam. Tetapi inflasi merugikan Anda dalam hal peningkatan kekayaan. Dan itu karena inflasi mengikis nilai tabungan dan investasi Anda.

5. Toleransi Risiko Anda

Terlepas dari apa yang dikatakan matematika, jawaban yang benar tidak akan sama untuk semua orang karena orang memiliki toleransi risiko yang berbeda. Ketika datang untuk melunasi hipotek Anda, tidak ada risiko suku bunga selama Anda memiliki hipotek dengan suku bunga tetap.

Risiko Anda yang sebenarnya dalam memprioritaskan hipotek Anda berasal dari biaya peluang karena tidak menggunakan uang itu untuk hal lain. Anda tahu apa yang akan Anda hemat dengan melunasinya lebih awal. Berinvestasi di sisi lain selalu membawa beberapa risiko kehilangan uang Anda.

6. Situasi Keuangan Anda

Setiap kali Anda membuat keputusan keuangan besar, penting untuk melihat seluruh situasi keuangan Anda. Lihat semua faktornya.

  • Berapa banyak yang Anda miliki di tabungan?
  • Berapa banyak ruang gerak yang Anda miliki dalam anggaran bulanan Anda?
  • Tujuan keuangan Anda.
  • Apakah Anda memiliki utang berbunga tinggi lainnya?

Kapan Anda Harus Melunasi Hipotek Anda Lebih Awal?

Pertama, mari kita lihat beberapa pro dan kontra menggunakan uang ekstra Anda untuk melunasi hipotek Anda lebih awal.

Manfaat Melunasi KPR Anda Lebih Awal

  • Hemat uang dengan bunga —  Terlepas dari tingkat bunga hipotek Anda, melunasi pinjaman Anda lebih awal memungkinkan Anda menghemat uang untuk bunga. Pastikan pemberi pinjaman Anda tidak membebankan penalti pembayaran di muka.
  • Beri diri Anda ketenangan pikiran —  Melunasi hipotek Anda memberi Anda ketenangan pikiran yang datang dengan bebas dari hutang . Hutang seringkali menjadi beban emosional bagi keluarga dan individu. Kebebasan itu bahkan bisa lebih penting daripada keuntungan finansial.
  • Kurangi pengeluaran bulanan Anda —  Bagi sebagian besar keluarga, perumahan merupakan pembayaran bulanan terbesar mereka. Ketika Anda melunasi hipotek Anda, Anda membebaskan banyak uang dalam anggaran Anda. Anda lebih siap jika kehilangan pekerjaan atau kesulitan keuangan lainnya. Plus, Anda tidak terjebak dengan pembayaran bulanan yang besar saat Anda mencapai masa pensiun.
  • Bangun ekuitas –  Saat Anda membayar pinjaman hipotek Anda, Anda meningkatkan ekuitas di rumah Anda. Ini membantu membangun jaring pengaman yang memungkinkan Anda untuk membiayai kembali atau mengambil pinjaman ekuitas rumah nanti. Ini juga meningkatkan keuntungan Anda jika Anda akhirnya menjual rumah Anda.

Kerugian Melunasi Hipotek Anda Lebih Awal

  • Kurangnya likuiditas —  Rumah adalah aset yang sangat tidak likuid. Jika Anda mengalami keadaan darurat keuangan, Anda tidak dapat dengan cepat menarik uang dari rumah Anda untuk menutupinya. Tentu, Anda mungkin mempertimbangkan pinjaman uang tunai atau pinjaman ekuitas rumah. Tetapi kualifikasi untuk itu tergantung pada kelayakan kredit Anda saat itu.
  • Biaya peluang —  Saat melunasi hipotek Anda, Anda kehilangan biaya peluang pengembalian yang bisa Anda dapatkan dengan menginvestasikan uang itu. Dan secara historis, tingkat pengembalian dari pasar saham melebihi tingkat hipotek.
  • Kehilangan keringanan pajak —  Melakukan pembayaran hipotek reguler sambil juga berkontribusi pada rekening pensiun yang diuntungkan pajak memungkinkan Anda memaksimalkan pengurangan pajak Anda. Dengan melunasi hipotek Anda lebih awal, Anda mengurangi pengurangan iuran pensiun Anda untuk tahun-tahun itu. Dan Anda mengurangi jumlah tahun Anda dapat mengambil keuntungan dari kedua pemotongan bersama-sama.

Kapan Anda Harus Menginvestasikan Uang Ekstra Anda?

Sekarang setelah kita melihat keuntungan dan kerugian dari melunasi hipotek Anda lebih awal, mari kita pertimbangkan pro dan kontra dari menginvestasikan uang ekstra Anda.

Manfaat Menginvestasikan Uang Ekstra Anda

  • Pengembalian historis yang lebih tinggi —  Secara historis, pasar saham telah melihat pengembalian tahunan rata – rata 10% . Tingkat hipotek hampir selalu jauh lebih rendah dari itu. Jika Anda hanya fokus pada matematika, pengembalian Anda lebih besar dengan berinvestasi.
  • Lebih banyak likuiditas —  Rekening investasi secara signifikan lebih likuid daripada rumah. Anda dapat dengan cepat menjual investasi dan menarik uang kapan saja. Mungkin ada beberapa konsekuensi untuk menarik diri dari rekening pensiun, tetapi tidak selalu demikian. Dan dalam keadaan darurat, hukumannya mungkin sepadan.
  • Kontribusi yang diuntungkan pajak — Kontribusi yang Anda buat untuk 401(k) dan IRA tradisional dapat dikurangkan dari pajak. Dan sementara kontribusi Roth IRA tidak dapat dikurangkan, penarikan Anda di masa pensiun tidak dikenakan pajak. Either way, berkontribusi ke akun ini datang dengan manfaat pajak yang besar.
  • Time to compound —  Untuk menabung cukup banyak untuk masa pensiun, uang Anda membutuhkan waktu bertahun-tahun untuk tumbuh dan berkembang di pasar. Dengan berinvestasi lebih awal dengan uang ekstra Anda, Anda dapat secara eksponensial meningkatkan jumlah uang yang akan Anda miliki di tahun-tahun berikutnya.

Kerugian Menginvestasikan Uang Ekstra Anda

  • Total bunga yang dibayarkan lebih tinggi —  Jika Anda memutuskan untuk tidak melunasi hipotek Anda lebih awal dan berinvestasi sebagai gantinya, Anda memperpanjang jumlah tahun Anda akan melakukan pembayaran hipotek.
  • Volatilitas pasar saham —  Berinvestasi di pasar saham selalu disertai dengan risiko. Sementara pasar pada umumnya tren naik dalam jangka panjang, ada tahun-tahun ketika ia pergi ke arah lain. Orang dengan toleransi risiko rendah mungkin tidak merasa nyaman membawa hipotek sambil mempertaruhkan tabungan mereka di pasar.
  • Utang —  Utang menciptakan beban emosional bagi banyak keluarga, terutama karena utang non-hipotek terus bertambah. Ketika Anda memilih untuk berinvestasi dengan dana ekstra Anda, Anda menunda kebebasan berhutang selama lebih banyak — berpotensi lebih lama — bertahun-tahun.

Apa Kata Matematika?

Ketika memutuskan apakah akan melunasi hipotek Anda atau berinvestasi, penting untuk melihat perhitungannya. Keputusan itu bisa lebih bersifat emosional bagi sebagian orang, terutama mereka yang memiliki toleransi risiko rendah atau yang menghindari utang. Tapi di bagian ini, kita hanya akan melihat faktor keuangan.

Misalkan Anda memiliki tambahan $500 per bulan dan sedang memutuskan apakah akan memasukkannya ke dalam hipotek Anda atau menginvestasikannya.

  1. Jika Anda memiliki hipotek suku bunga tetap 30 tahun dengan suku bunga 3,5%, tambahan $500 per bulan dapat mengurangi total bunga Anda hampir $78.000 . Anda juga akan melunasi hipotek Anda hanya dalam 18 tahun — 12 tahun lebih cepat dari jadwal.
  2. Tetapi bagaimana jika Anda telah menginvestasikan $500 yang sama per bulan di pasar saham untuk periode 18 tahun yang sama dengan yang Anda perlukan untuk melunasi hipotek Anda? Jika Anda memperoleh pengembalian 8%, kontribusi Anda akan meningkat menjadi lebih dari $226.000 . Ini hampir tiga kali lipat jumlah yang bisa Anda hemat dengan melunasi hipotek Anda lebih awal.

Seperti yang Anda lihat, jika kita hanya mengandalkan matematika, berinvestasi daripada melunasi hipotek Anda lebih awal memiliki hasil yang lebih besar .

Bagaimana Dengan Refinancing Hipotek Anda dan Menginvestasikan Sisanya?

Salah satu opsi yang dapat dipertimbangkan oleh pemilik rumah, terutama di lingkungan dengan suku bunga rendah saat ini, adalah membiayai kembali hipotek mereka dan menginvestasikan uang ekstra. Membiayai kembali hipotek dengan suku bunga tinggi sementara suku bunga rendah memungkinkan Anda untuk secara signifikan mengurangi jumlah bunga yang Anda bayarkan dalam jangka panjang. Dan Anda dapat lebih menghemat bunga dengan melakukan refinancing ke pinjaman 15 tahun.

Setelah Anda membiayai kembali dan mengunci tabungan tersebut, maka Anda dapat menggunakan uang ekstra Anda setiap bulan untuk berinvestasi. Skenario ini memberi Anda yang terbaik dari kedua dunia: penghematan bunga pada hipotek Anda dan pengembalian pasar saham yang lebih tinggi.

Intinya: Apa yang Harus Anda Lakukan?

Haruskah Anda melunasi hipotek Anda lebih awal atau menginvestasikan uang ekstra Anda? Ini adalah pertanyaan pemilik rumah telah bertanya pada diri mereka sendiri selama bertahun-tahun. Jika Anda hanya mengandalkan matematika, menginvestasikan uang Anda memiliki pengembalian investasi yang lebih besar.

Tetapi Anda tidak harus memilih hanya satu atau yang lain. Membiayai kembali hipotek Anda ke tingkat bunga yang lebih rendah sambil juga menginvestasikan uang ekstra Anda setiap bulan adalah cara terbaik untuk menghemat uang dari bunga dan menumbuhkan uang Anda di pasar saham.

Dan kita semua tahu bahwa keuangan bukan hanya tentang angka. Keuangan juga bisa sangat emosional. Akibatnya, penting untuk mempertimbangkan tingkat kenyamanan Anda dengan utang dan toleransi risiko Anda sebelum membuat keputusan.